Rozdział 1. "Nieproszeni goście"

  1. Spotakanie Gandalfa i Bilba.
  2. Odwiedziny trzynastu krasnoludów w norze hobbita.
  3. Powzięcie planu wyprawy w celu odzyskania skarbów ukradzionych przez smoka.

Rozdział 2. "Pieczeń barania"

  1. Gandalf i drużyna pierścienia wyruszają wspólnie z "Zielonego smoka"
  2. Pierwsze niepowodzenia - część ekwipunku topi się w rzece.
  3. Spotkanie z trzema trollami: Tomem, Bertem i Williamem. Zamienienie ich w posągi przez Gandalfa.

Zdobycie złota trolli, zapasów i trzech mieczy wykutych przez elfy.

Rozdział 3. "Krótki odpoczynek"

  1. Dotarcie do Rivendell i zatrzymanie się tam na dwa tygodnie.
  2. Odczytanie księżycowych runów z mapy Throra przez Elronda.
  3. Odpoczynek dla nabrania sił przed dalszą wyprawą.

Rozdział 4. "Górą i dołem"

  1. Przeprawa przez Góry Mgliste.
  2. Napaść goblinów, pomoc czarodzieja, który zabija Wielkiego Goblina.
  3. Bilbo zostaje w niewoli.

Rozdział 5. "Zagadki w ciemnościach"

  1. Hobbit wędruje po podziemnych korytarzach należących do goblinów, gdzie odnajduje pierścień, który okaże się magicznym pierścieniem.
  2. Przy końcu korytarza Hobbit spotyka wodnego stwora, Golluma i Hobbit wygrywa z nim pojedynek na zagadki. Gollum jednak nie chce go puścić wolno. W ucieczce pomaga Bilbowi magiczny pierścień, dzięki któremu staje się niewidzialny. Po ucieczce goblinom i wodnemu stworowi, Hobbit wydostaje się na świat przechodząc dolną bramą.

Rozdział 6. "Z patelni w ogień"

  1. Po szczęśliwej ucieczce z lochów Bilbowi udaje się odnaleźć towarzyszy podróży.
  2. Osunięcie się lawiny kamieni. Szczęśliwe uniknięcie obrażeń i przedarcie się przez rumowisko.
  3. Spotkanie z wilkami ( tzw. wargowie). Ucieczka na drużyna na drzewa.
  4. Atak goblinów i ocalenie bohaterów przez orły, które chciały w te sposób odwdzięczyć się Gandalfowi za wyświadczone im kiedyś dobrodziejstwo.
  5. Orły zaopatrują drużyną w zapasy żywności i pomagają im dotrzeć pod Samotną Skałę.

Rozdział 7. "Dziwna kwatera"

  1. Odwiedziny w domu Beorna, czyli półczłowieka - półniedźwiedzia. Beorn wypożycza drużynie konie i udziela cennych wskazówek co do przebycia Mrocznej Puszczy.
  2. Drużyna dociera do Mrocznej Puszczy. Tu następuje pożegnanie z Gandalfem, który zabiera z powrotem konie, by oddać je właścicielowi. Krasnoludy i hobbit zostają sami.

Rozdział 8. "Muchy i pająki"

  1. Drużyna idąc przez puszczę, dociera do rzeki, o której wspominał wcześniej Beorn.
  2. W trakcie przeprawy Bombur przez przypadek wpada do wody i zasypia głębokim snem. Reszta bezpiecznie przebywa rzekę.
  3. Towarzysze trzykrotnie spotykają ucztujące istoty, zwane elfami, które jednak znikają za każdym razem, gdy chcą się do nich zbliżyć.
  4. Nieoczekiwanie Elfy porywają Thorina i wtrącają go do lochu.
  5. Pozostali towarzysze zostają schwytani przez ogromnych rozmiarów leśne pająki. Udaje im się uniknąć śmierci dzięki magicznemu pierścieniowi i mieczowi Bilba, zwanemu Żądłem. W ten sposób drużyna dowiaduje się, że Bilbo potrafi znikać.

Rozdział 9. "Beczki"

  1. Wkrótce po wydostaniu się z niewoli u pająków, drużyna zostaje pojmana przez elfy, które oskarżają ich o zakłócanie porządku i tak jak Thorin, zostają umieszczeni w lochach. Jedynym, który uniknął złapania dzięki pomocy magicznego pierścienia, był Bilbo.
  2. Stając się niewidzialnym, Bilbo przez jakiś czas stara się poznać tajemnice elfów. Udaje mu się obmyślić. plan ucieczki.
  3. Wykorzystując nieuwagę strażnika, zdobywa klucze. Krasnoludy zostają uwolnione. Problemem pozostaje wybór drogi ucieczki. Jedna prowadzi główną bramą, a druga nurtem rzeki. Towarzysze postanawiają skorzystać z beczek i w nich spłynąć do mieszczącego się na Jeziorze Miasta. Ryzykowna przeprawa udaje się.

Rozdział 10. Serdeczne powitanie

  1. Wizyta towarzyszy Mieście na Jeziorze. Spotyka ich tam gorące przyjęcie, gdyż mieszkańcy Miasta mają w pamięci starą legendę, opowiadającą powrót Throra z Thrainem.

Rozdział 11. "Na progu"

  1. Drużyna wyrusza pod Samotną Górę, która jest siedzibą smoka Smauga. Nie mogą odnaleźć drzwi wiodących do górskiego wnętrza góry.
  2. Z pomocą przychodzi zachodzące słońce, którego promienie padając na skałę, ukazują drzwi. Thorin posiada klucz, który do nich pasuje.

Rozdział 12. "Na zwiadach w obozie wroga"

  1. Bilbo podejmuje decyzje o wejściu do groty smoka Smauga. Na szczęście smok śpi, dlatego może niepostrzeżenie zabrać wielki puchar.
  2. Obudzony smok, dostrzega utratę pucharu. Opuszcza swą siedzibę i krąży nad okolicą szukając złodzieja. Towarzyszom udaje się ujść przed jego czujnym spojrzeniem.
  3. Hobbit ponownie wchodzi do środka góry. Wdaje się w rozmowę ze smokiem, który za pomocą czarów wyciąga od niego informację o licznie towarzyszy i wsparciu mieszkańców Miasta na Jeziorze. Bilbowi udaje się dostrzec słabe miejsce na piersi potwora, którego nie skrywa pancerz. Smaug wpada w furię i burzy część góry. Drużyna zdążyła ukryć się w jednym z korytarzy.
  4. Pod nieobecność smoka towarzysze wchodzą do groty. Muszą spenetrować jego siedzibę, gdyż znane im wyjście zostało zniszczone przez gniew Smauga.

Rozdział 13. "Smauga nie ma w domu"

  1. Podczas przeszukiwania siedziby smoka, Bilbo natrafia na Arcyklejnot Thraina. Thorin pożąda klejnotu, ale ukrywa to przed pozostałymi.
  2. Towarzyszem zdołali dostać się Główną Bramą do Kruczego Wzgórza, będącego dawną strażnicą.
  3. Podczas gdy hobbit i krasnoludy badają pieczarę, Smaug napada na Miasto na Jeziorze.i zupełnie je niszczy, zabijając sporą część jego mieszkańców.

Rozdział 14. "Ogień i woda"

  1. Drozd informuje Barda, potomka Giriona, o nieosłoniętym pancerzem miejscu na piersi smoka. Dzięki temu może on zabić bestię ostatnią strzałą, jaka mu pozostałą.
  2. Kruk Roak informuje drużynę będącą na Kruczym Wzgórzu o śmierci Smauga.

Rozdział 15. "Chmury się zbierają"

  1. Do Samotnej Góry przybywają uzbrojeni mieszkańcy Miasta na Jeziorze oraz elfy, mieszkające w Mrocznej Puszczy. Domagają się udziału w skarbie pozostawionym przez smoka. Sprzeciwia się temu Thorin. Dlatego Bilbo pod osłoną nocy odwiedza obozu elfów i ludzi. Daje Bardowi Arcyklejnot, jako pomoc w negocjacjach z Thorinem.

Rozdział 16. "Nocny złodziej"

  1. W czasie wizyty w obozowisku, dochodzi do krótkiego spotkania z Gandalfem, bo Bilbo śpieszy się z powrotem do towarzyszy.
  2. Z pomocą nadchodzi kuzyn Thorina, Dain. Również przybywają armie wargów i goblinów. Ludzie, elfy i krasnoludy jednoczą się.

Rozdział 17. "Chmury pękają"

  1. Odbywa się krwawa bitwa pięciu armii. Po początkowej przewadze oddziałów orków i wilków, szala zwycięstwa przechyla się na drugą stronę przy wydatnej pomocy orłów i Beorna.
  2. Thorin umiera z odniesionych ran. Zdążył pojednać się z Bilbem, któremu miał za złe oddanie Arcyklejnotu. Ofiarami bitwy padli też Kili i Fili.

Rozdział 18. "Droga powrotna"

  1. Następuje podział skarbów smoka Smauga. Bilbo zadowala się dwoma szkatułkami, chociaż przysługuje mu znacznie większa część.
  2. Przyjaciele powracają do Bag End w towarzystwie Gandalfa, Beorna oraz leśnych elfów.
  3. W drodze powrotnej raz jeszcze czarodziej i Bilbo odwiedzają Rivendell. Znajdują też zakopane wcześniej złoto, które odebrali trollom.

Rozdział 19. "Ostatni akt"

  1. Po powrocie do nory Hobbita, wychodzi na jaw, że pod swoją nieobecność Bilbo został uznany za zmarłego, a jego dobytek wystawiono na licytację. Po sporych komplikacjach udało się przywrócić mu status żywego.